初，車騎將軍張飛，雄壯威猛亞於關羽；羽善待卒伍而驕於士大夫，飛愛禮君子而不恤軍人。漢主常戒飛曰：“卿刑殺既過差，又日鞭撾健兒而令在左右，此取禍之道也。”飛猶不悛。漢主將伐孫權，飛當率兵萬人自閬中會江州。臨發，其帳下將張達、範彊殺飛，以其首順流奔孫權。漢主聞飛營都督有表，曰：“噫，飛死矣！”
陳壽評曰：關羽、張飛皆稱萬人之敵，為世虎臣。羽報效曹公，飛義釋嚴顏，並有國士之風。然羽剛而自矜，飛暴而無恩，以短取敗，理數之常也。
秋，七月，漢主自率諸軍擊孫權，權遣使求和於漢。南郡太守諸葛瑾遺漢主箋曰：“陛下以關羽之親，何如先帝？荊州大小，孰與海內？俱應仇疾，誰當先後？若審此數，易於反掌矣。”漢主不聽。時或言瑾別遣親人與漢主相聞者，權曰：“孤與子瑜，有死生不易之誓，子瑜之不負孤，猶孤之不負子瑜也。”然謗言流聞於外，陸遜表明瑾必無此，宜有以散其意。權報曰：“子瑜與孤從事積年，恩如骨肉，深相明究。其為人，非道不行，非義不言。玄德昔遣孔明至吳，孤嚐語子瑜曰：‘卿與孔明同產，且弟隨兄，於義為順，何以不留孔明？孔明若留從卿者，孤當以書解玄德，意自隨人耳。’子瑜答孤言：‘弟亮已失身於人。委質定分，義無二心。弟之不留，猶瑾之不往也。’其言足貫神明，今豈當有此乎！前得妄語文疏，即封示子瑜，並手筆與之。孤與子瑜可謂神交，非外言所間，知卿意至，輒封來表以示子瑜，使知卿意。”漢主遣將軍吳班、馮習攻破權將李異、劉阿等於巫，進軍秭歸，兵四萬餘人，武陵蠻夷皆遣使往請兵。權以鎮西將軍陸遜為大都督、假節，督將軍朱然、潘璋、宋謙、韓當、徐盛、鮮於丹、孫桓等五萬人拒之。
皇弟鄢陵侯彰、宛侯據、魯陽侯宇、譙侯林、讚侯兗、襄邑侯峻、弘農侯斡、壽春侯彪、曆城侯徽、平輿侯茂皆進爵為公；安鄉侯植改封鄄城侯。
築陵雲台。
初，帝詔群臣，令料劉備當為關羽出報孫權否，眾議鹹雲：“蜀小國耳，名將唯羽。羽死軍破，國內憂懼，無緣複出。”侍中劉曄獨曰：“蜀雖狹弱，而備之謀欲以威武自強，勢必用眾以示有餘。且關羽與備，義為君臣，恩猶父子。羽死，不能為興軍報敵，於終始之分不足矣。”八月，孫權遣使稱臣，卑辭奉章，並送於禁等還。朝臣皆賀，劉曄獨曰：“權無故求降，必內有急。權前襲殺關羽，劉備必大興師伐之。外有強寇，眾心不安，又恐中國往乘其釁，故委地求降，一以卻中國之兵，二假中國之援，以強其眾而疑敵人耳。天下三分，中國十有其八。吳、蜀各保一州，阻山依水，有急相救，此小國之利也。今還自相攻，天亡之也，宜大興師，徑渡江襲之。蜀攻其外，我襲其內，吳之亡不出旬月矣。吳亡則蜀孤，若割吳之半以與蜀，蜀固不能久存，況蜀得其外，我得其內乎！”帝曰：“人稱臣降而伐之，疑天下欲來者心，不若且受吳降而襲蜀之後也。”對曰：“蜀遠吳近，又聞中國伐之，便還軍，不能止也。今備已怒，興兵擊吳，聞我伐吳，知吳必亡，將喜而進與我爭割吳地，必不改計抑怒救吳也。”帝不聽，遂受吳降。
於禁須發皓白，形容憔悴，見帝，泣涕頓首。帝慰喻以荀林父、孟明視故事，拜安遠將軍，令北詣鄴謁高陵。帝使豫於陵屋畫關羽戰克、龐德憤怒、禁降服之狀。禁見，慚恚發病死。
臣光曰：於禁將數萬眾，敗不能死，生降於敵，既而複歸。文帝廢之可也，殺之可也，乃畫陵屋以辱之，斯為不君矣！
丁巳，遣太常邢貞奉策即拜孫權為吳王，加九錫。劉曄曰：“不可。先帝征伐天下，十兼其八，威震海內；陛下受禪即真，德合天地，聲暨四遠。權雖有雄才，故漢票騎帆軍、南昌侯耳，官輕勢卑。士民有畏中國心，不可強迫與成所謀也。不得已受其降，可進其將軍號，封十萬戶侯，不可即以為王也。夫王位去天子一階耳，其禮秩服禦相亂也。彼直為侯，江南士民未有君臣之分。我信其偽降，就封殖之，崇其位號，定其君臣，是為虎傅翼也。權既受王位，卻蜀兵之後，外盡禮以事中國，使其國內皆聞，內為無禮以怒陛下；陛下赫然發怒，興兵討之，乃徐告其民曰：‘我委身事中國，不愛珍貨重寶，隨時貢獻，不敢失臣禮，而無故伐我，必欲殘我國家，俘我人民認為仆妾。’吳民無緣不信其言也。信其言而感怒，上下同心，戰加十倍矣。”又不聽。諸將以吳內附，意皆縱緩，獨征南大將軍夏侯尚益修攻守之備。山陽曹偉，素有才名，聞吳稱藩，以白衣與吳王交書求賂，欲以交結京師，帝聞而誅之。
吳人城武昌。
初，帝欲以楊彪為太尉，彪辭曰：“嚐為漢朝三公，值世衰亂，不能立尺寸之益，若複為魏臣，於國之選，亦不為榮也。”帝乃止。冬，十月，己亥，公卿朝朔旦，並引彪，待以客禮。賜延年杖、馮幾，使著布單衣、皮弁以見；拜光祿大夫，秩中二千石；朝見，位次三公；又令門施行馬，置吏卒，以優崇之。年八十四而卒。
以穀貴，罷五銖錢。
涼州盧水胡治元多等反，河西大擾。帝召鄒岐還，以京兆尹張既為涼州刺史，遣護軍夏侯儒、將軍費曜等繼其後。胡七千餘騎逆拒既於鸇陰口，既揚聲軍從鸇陰，乃潛由且次出武威。胡以為神，引還顯美。既已據武威，曜乃至，儒等猶未達。既勞賜將士，欲進軍擊胡，諸將皆曰：“士卒疲倦，虜眾氣銳，難與爭鋒。”既曰：“今軍無見糧，當因敵為資。若虜見兵合，退依深山，追之則道險窮餓，兵還則出候寇鈔，如此，兵不得解，所謂一日縱敵，患在數世也。”遂前軍顯美。十一月，胡騎數千，因大風欲放火燒營，將士皆恐。既夜藏精卒三千人為伏，使參軍成公英督千餘騎挑戰，敕使陽退。胡果爭奔之，因發伏截其後，首尾進擊，大破之，斬首獲生以萬數，河西悉平。後西平黮光反，殺其郡守。諸將欲擊之，既曰：“唯光等造反，郡人未必悉同。若便以軍臨之，吏民、羌、胡必謂國家不別是非，更使皆相持著，此為虎傅翼也。光等欲以羌、胡為援，今先使羌、胡鈔擊，重其賞募，所虜獲者，皆以畀之。外沮其勢，內離其交，必不戰而定。”乃移檄告諭諸羌，為光等所詿誤者原之，能斬賊帥送首者當加封賞。於是光部黨斬送光首，其餘皆安堵如故。
邢貞至吳，吳人以為宜稱上將軍、九州伯，不當受魏封。吳王曰：“九州伯，於古未聞也。昔沛公亦受項羽封為漢王，蓋時宜耳，複何損邪！”遂受之。吳王出都亭候邢貞，貞入門，不下車。張昭謂貞曰：“夫禮無不敬，法無不行。而君敢自尊大，豈以江南寡弱，無方寸之刃故乎！”貞即遽下車。中郎將琅邪徐盛忿憤，顧謂同列曰：“盛等不能奮身出命，為國家並許、洛，吞巴、蜀，而令吾君與貞盟，不亦辱乎！”因涕泣橫流。貞聞之，謂其徒曰：“江東將相如此，非久下人者也。”吳王遣中大夫南陽趙諮入謝。帝問曰：“吳王何等主也？”對曰：“聰明、仁智、雄略之主也。”帝問其狀，對曰：“納魯肅於凡品，是其聰也；拔呂蒙於行陳，是其明也；獲於禁而不害，是其仁也；取荊州兵不血刃，是其智也；據三州虎視於天下，是其雄也；屈身於陛下，是其略也。”帝曰：“吳王頗知學乎？”諮曰：“吳王浮江萬艘，帶甲百萬，任賢使能，誌存經略，雖有餘閑，博覽書傳，曆史籍，采奇異，不效書生尋章摘句而已。”帝曰：“吳可征否？”對曰：“大國有征伐之兵，小國有備禦之固。”帝曰：“吳難魏乎？”對曰：“帶甲百萬，江、漢為池，何難之有！”帝曰：“吳如大夫者幾人？”對曰：“聰明特達者，八九十人；如臣之比，車載鬥量，不可勝數。”帝遣使求雀頭香、大貝、明珠、象牙、犀角、玳瑁、孔雀、翡翠、鬥鴨、長鳴雞於吳。吳群臣曰：“荊、揚二州，貢有常典。魏所求珍玩之物，非禮也，宜勿與。”吳王曰：“方有事於西北，江表元元，恃主為命。彼所求者，於我瓦石耳，孤何惜焉！且彼在諒闇之中，而所求若此，寧可與言禮哉！”皆具以與之。
吳王以其子登為太子，妙選師友，以南郡太守諸葛瑾之子恪、綏遠將軍張昭之子休、大理吳郡顧雍之子譚、偏將軍廬江陳武之子表皆為中庶子，入講詩書，出從騎射，謂之四友。登接待僚屬，略用布衣之禮。
十二月，帝行東巡。
帝欲封吳王子登為萬戶侯，吳王以登年幼，上書辭不受；複遣西曹掾吳郡沈珩入謝，並獻方物。帝問曰：“吳嫌魏東向乎？”珩曰：“不嫌。”曰：“何以？”曰：“信恃舊盟，言歸於好，是以不嫌；若魏渝盟，自有豫備。”又問：“聞太子當來，寧然乎？”珩曰：“臣在東朝，朝不坐，宴不與，若此之議，無所聞也。”帝善之。
吳王於武昌臨釣台飲酒，大醉，使人以水灑群臣曰：“今日酣飲，惟醉墮台中，乃當止耳！”張昭正色不言，出外，車中坐。王遣人唿昭還入，謂曰：“為共作樂耳，公何為怒乎？”昭對曰：“昔紂為糟丘酒池，長夜之飲，當時亦以為榮，不以為惡也。”王默然慚，遂罷酒。吳王與群臣飲，自起行酒，虞翻伏地，陽醉不持；王去，翻起坐。王大怒，手劍欲擊之，侍坐者莫不惶遽。惟大司農劉基起抱王，諫曰：“大王以三爵之後，手殺善士，雖翻有罪，天下孰知之！且大王以能容賢蓄眾，故海內望風；今一朝棄之，可乎！”王曰：“曹孟德尚殺孔文舉，孤於虞翻何有哉！”基曰：“孟德輕害士人，天下非之。大王躬行德義，欲與堯、舜比隆，何得自喻於彼乎？”翻由是得免。王因敕左右：“自今酒後言殺，皆不得殺。”基，繇之子。
陳壽評曰：關羽、張飛皆稱萬人之敵，為世虎臣。羽報效曹公，飛義釋嚴顏，並有國士之風。然羽剛而自矜，飛暴而無恩，以短取敗，理數之常也。
秋，七月，漢主自率諸軍擊孫權，權遣使求和於漢。南郡太守諸葛瑾遺漢主箋曰：“陛下以關羽之親，何如先帝？荊州大小，孰與海內？俱應仇疾，誰當先後？若審此數，易於反掌矣。”漢主不聽。時或言瑾別遣親人與漢主相聞者，權曰：“孤與子瑜，有死生不易之誓，子瑜之不負孤，猶孤之不負子瑜也。”然謗言流聞於外，陸遜表明瑾必無此，宜有以散其意。權報曰：“子瑜與孤從事積年，恩如骨肉，深相明究。其為人，非道不行，非義不言。玄德昔遣孔明至吳，孤嚐語子瑜曰：‘卿與孔明同產，且弟隨兄，於義為順，何以不留孔明？孔明若留從卿者，孤當以書解玄德，意自隨人耳。’子瑜答孤言：‘弟亮已失身於人。委質定分，義無二心。弟之不留，猶瑾之不往也。’其言足貫神明，今豈當有此乎！前得妄語文疏，即封示子瑜，並手筆與之。孤與子瑜可謂神交，非外言所間，知卿意至，輒封來表以示子瑜，使知卿意。”漢主遣將軍吳班、馮習攻破權將李異、劉阿等於巫，進軍秭歸，兵四萬餘人，武陵蠻夷皆遣使往請兵。權以鎮西將軍陸遜為大都督、假節，督將軍朱然、潘璋、宋謙、韓當、徐盛、鮮於丹、孫桓等五萬人拒之。
皇弟鄢陵侯彰、宛侯據、魯陽侯宇、譙侯林、讚侯兗、襄邑侯峻、弘農侯斡、壽春侯彪、曆城侯徽、平輿侯茂皆進爵為公；安鄉侯植改封鄄城侯。
築陵雲台。
初，帝詔群臣，令料劉備當為關羽出報孫權否，眾議鹹雲：“蜀小國耳，名將唯羽。羽死軍破，國內憂懼，無緣複出。”侍中劉曄獨曰：“蜀雖狹弱，而備之謀欲以威武自強，勢必用眾以示有餘。且關羽與備，義為君臣，恩猶父子。羽死，不能為興軍報敵，於終始之分不足矣。”八月，孫權遣使稱臣，卑辭奉章，並送於禁等還。朝臣皆賀，劉曄獨曰：“權無故求降，必內有急。權前襲殺關羽，劉備必大興師伐之。外有強寇，眾心不安，又恐中國往乘其釁，故委地求降，一以卻中國之兵，二假中國之援，以強其眾而疑敵人耳。天下三分，中國十有其八。吳、蜀各保一州，阻山依水，有急相救，此小國之利也。今還自相攻，天亡之也，宜大興師，徑渡江襲之。蜀攻其外，我襲其內，吳之亡不出旬月矣。吳亡則蜀孤，若割吳之半以與蜀，蜀固不能久存，況蜀得其外，我得其內乎！”帝曰：“人稱臣降而伐之，疑天下欲來者心，不若且受吳降而襲蜀之後也。”對曰：“蜀遠吳近，又聞中國伐之，便還軍，不能止也。今備已怒，興兵擊吳，聞我伐吳，知吳必亡，將喜而進與我爭割吳地，必不改計抑怒救吳也。”帝不聽，遂受吳降。
於禁須發皓白，形容憔悴，見帝，泣涕頓首。帝慰喻以荀林父、孟明視故事，拜安遠將軍，令北詣鄴謁高陵。帝使豫於陵屋畫關羽戰克、龐德憤怒、禁降服之狀。禁見，慚恚發病死。
臣光曰：於禁將數萬眾，敗不能死，生降於敵，既而複歸。文帝廢之可也，殺之可也，乃畫陵屋以辱之，斯為不君矣！
丁巳，遣太常邢貞奉策即拜孫權為吳王，加九錫。劉曄曰：“不可。先帝征伐天下，十兼其八，威震海內；陛下受禪即真，德合天地，聲暨四遠。權雖有雄才，故漢票騎帆軍、南昌侯耳，官輕勢卑。士民有畏中國心，不可強迫與成所謀也。不得已受其降，可進其將軍號，封十萬戶侯，不可即以為王也。夫王位去天子一階耳，其禮秩服禦相亂也。彼直為侯，江南士民未有君臣之分。我信其偽降，就封殖之，崇其位號，定其君臣，是為虎傅翼也。權既受王位，卻蜀兵之後，外盡禮以事中國，使其國內皆聞，內為無禮以怒陛下；陛下赫然發怒，興兵討之，乃徐告其民曰：‘我委身事中國，不愛珍貨重寶，隨時貢獻，不敢失臣禮，而無故伐我，必欲殘我國家，俘我人民認為仆妾。’吳民無緣不信其言也。信其言而感怒，上下同心，戰加十倍矣。”又不聽。諸將以吳內附，意皆縱緩，獨征南大將軍夏侯尚益修攻守之備。山陽曹偉，素有才名，聞吳稱藩，以白衣與吳王交書求賂，欲以交結京師，帝聞而誅之。
吳人城武昌。
初，帝欲以楊彪為太尉，彪辭曰：“嚐為漢朝三公，值世衰亂，不能立尺寸之益，若複為魏臣，於國之選，亦不為榮也。”帝乃止。冬，十月，己亥，公卿朝朔旦，並引彪，待以客禮。賜延年杖、馮幾，使著布單衣、皮弁以見；拜光祿大夫，秩中二千石；朝見，位次三公；又令門施行馬，置吏卒，以優崇之。年八十四而卒。
以穀貴，罷五銖錢。
涼州盧水胡治元多等反，河西大擾。帝召鄒岐還，以京兆尹張既為涼州刺史，遣護軍夏侯儒、將軍費曜等繼其後。胡七千餘騎逆拒既於鸇陰口，既揚聲軍從鸇陰，乃潛由且次出武威。胡以為神，引還顯美。既已據武威，曜乃至，儒等猶未達。既勞賜將士，欲進軍擊胡，諸將皆曰：“士卒疲倦，虜眾氣銳，難與爭鋒。”既曰：“今軍無見糧，當因敵為資。若虜見兵合，退依深山，追之則道險窮餓，兵還則出候寇鈔，如此，兵不得解，所謂一日縱敵，患在數世也。”遂前軍顯美。十一月，胡騎數千，因大風欲放火燒營，將士皆恐。既夜藏精卒三千人為伏，使參軍成公英督千餘騎挑戰，敕使陽退。胡果爭奔之，因發伏截其後，首尾進擊，大破之，斬首獲生以萬數，河西悉平。後西平黮光反，殺其郡守。諸將欲擊之，既曰：“唯光等造反，郡人未必悉同。若便以軍臨之，吏民、羌、胡必謂國家不別是非，更使皆相持著，此為虎傅翼也。光等欲以羌、胡為援，今先使羌、胡鈔擊，重其賞募，所虜獲者，皆以畀之。外沮其勢，內離其交，必不戰而定。”乃移檄告諭諸羌，為光等所詿誤者原之，能斬賊帥送首者當加封賞。於是光部黨斬送光首，其餘皆安堵如故。
邢貞至吳，吳人以為宜稱上將軍、九州伯，不當受魏封。吳王曰：“九州伯，於古未聞也。昔沛公亦受項羽封為漢王，蓋時宜耳，複何損邪！”遂受之。吳王出都亭候邢貞，貞入門，不下車。張昭謂貞曰：“夫禮無不敬，法無不行。而君敢自尊大，豈以江南寡弱，無方寸之刃故乎！”貞即遽下車。中郎將琅邪徐盛忿憤，顧謂同列曰：“盛等不能奮身出命，為國家並許、洛，吞巴、蜀，而令吾君與貞盟，不亦辱乎！”因涕泣橫流。貞聞之，謂其徒曰：“江東將相如此，非久下人者也。”吳王遣中大夫南陽趙諮入謝。帝問曰：“吳王何等主也？”對曰：“聰明、仁智、雄略之主也。”帝問其狀，對曰：“納魯肅於凡品，是其聰也；拔呂蒙於行陳，是其明也；獲於禁而不害，是其仁也；取荊州兵不血刃，是其智也；據三州虎視於天下，是其雄也；屈身於陛下，是其略也。”帝曰：“吳王頗知學乎？”諮曰：“吳王浮江萬艘，帶甲百萬，任賢使能，誌存經略，雖有餘閑，博覽書傳，曆史籍，采奇異，不效書生尋章摘句而已。”帝曰：“吳可征否？”對曰：“大國有征伐之兵，小國有備禦之固。”帝曰：“吳難魏乎？”對曰：“帶甲百萬，江、漢為池，何難之有！”帝曰：“吳如大夫者幾人？”對曰：“聰明特達者，八九十人；如臣之比，車載鬥量，不可勝數。”帝遣使求雀頭香、大貝、明珠、象牙、犀角、玳瑁、孔雀、翡翠、鬥鴨、長鳴雞於吳。吳群臣曰：“荊、揚二州，貢有常典。魏所求珍玩之物，非禮也，宜勿與。”吳王曰：“方有事於西北，江表元元，恃主為命。彼所求者，於我瓦石耳，孤何惜焉！且彼在諒闇之中，而所求若此，寧可與言禮哉！”皆具以與之。
吳王以其子登為太子，妙選師友，以南郡太守諸葛瑾之子恪、綏遠將軍張昭之子休、大理吳郡顧雍之子譚、偏將軍廬江陳武之子表皆為中庶子，入講詩書，出從騎射，謂之四友。登接待僚屬，略用布衣之禮。
十二月，帝行東巡。
帝欲封吳王子登為萬戶侯，吳王以登年幼，上書辭不受；複遣西曹掾吳郡沈珩入謝，並獻方物。帝問曰：“吳嫌魏東向乎？”珩曰：“不嫌。”曰：“何以？”曰：“信恃舊盟，言歸於好，是以不嫌；若魏渝盟，自有豫備。”又問：“聞太子當來，寧然乎？”珩曰：“臣在東朝，朝不坐，宴不與，若此之議，無所聞也。”帝善之。
吳王於武昌臨釣台飲酒，大醉，使人以水灑群臣曰：“今日酣飲，惟醉墮台中，乃當止耳！”張昭正色不言，出外，車中坐。王遣人唿昭還入，謂曰：“為共作樂耳，公何為怒乎？”昭對曰：“昔紂為糟丘酒池，長夜之飲，當時亦以為榮，不以為惡也。”王默然慚，遂罷酒。吳王與群臣飲，自起行酒，虞翻伏地，陽醉不持；王去，翻起坐。王大怒，手劍欲擊之，侍坐者莫不惶遽。惟大司農劉基起抱王，諫曰：“大王以三爵之後，手殺善士，雖翻有罪，天下孰知之！且大王以能容賢蓄眾，故海內望風；今一朝棄之，可乎！”王曰：“曹孟德尚殺孔文舉，孤於虞翻何有哉！”基曰：“孟德輕害士人，天下非之。大王躬行德義，欲與堯、舜比隆，何得自喻於彼乎？”翻由是得免。王因敕左右：“自今酒後言殺，皆不得殺。”基，繇之子。