到了燕國，便報名來朝見燕王。燕王聞知大喜，因想這和尚，瘋瘋顛顛，有些自恃。如今若厚意待他，恐他一發狂妄，且挫他一挫，看他如何。遂宣他進見，並不加禮。道衍也不放在心上。雖然做了住持，全不料理佛事，隻瘋瘋顛顛到處遊戲。
一日，燕王府一個心腹指揮，姓張名玉，是河南祥符人，在元時曾做過樞密知院，後元帝北遁，他便歸順了太祖。生得虎頭燕頷，智勇兼備，太祖愛之。因燕王分封北平，與胡相近，邊防要緊，故賜與燕王，練兵防守。燕王知其為人，遂待以心腹。
這日，有酒在慶壽寺請客，客散了，張玉問道：“我在這寺裏半日，住持是誰？何不來見我？”管事僧答道：“住持法名道衍，有些瘋顛，每日隻是遊行，寺中應酬之事，全不管帳。因他是皇帝差來的，無人敢說他。”
張玉道：“就是皇帝差來，不過是一個和尚，如何這等大？可叫他來見我。”管事僧道：“如今不知往哪裏去了。”剛說完，隻見道衍偏袒一領破衣，歪戴一頂僧帽，高視闊步，走進寺來。
管事僧看見，忙迎著說道：“燕王府張爺在此，老爺禮當接見。”道衍道：“燕府張爺，想是張玉了。他是個豪傑，我正要見他。”遂走進殿來，對著張玉拱手道：“張老先請了。”
張玉此時聽見叫他名字，又說他是豪傑，心下已有幾分鬆動，因假怒道：“你大則大，不過是一個和尚，文不能安邦，武不能定國，如何這等放肆！”道衍笑道：“你這老先兒，也算是一個人物，怎麽不達世務？我雖是一個和尚，若無隆中抱負、渭水才能，也不到這裏來做住持了。”張玉聽了，忙離席施禮道：“老師大才，慕久矣，此特戲耳。”言罷，二人促膝坐談。
道衍文談孔孟，武說孫吳，講得津津有味。把一個張玉說得心花都開，連連點頭道：“我張玉閱人多矣，從未曾見如老師這等學問。明日當與千歲說知，自有優待。”遂別了道衍。
次日，張玉來見燕王，說道：“殿下日日去求訪天下異人，如今有一個異人在目前，怎不刮目？”燕王道：“誰是異人？”張玉道：“慶壽寺住持道衍。臣會日曾見，談天說地，真異人也！”
燕王道：“此僧寡人向亦知他，故招他到此。但他瘋瘋顛顛，恐他口嘴不穩，惹出事來，故暫時疏他。”張玉道：“此人外雖瘋顛，內有權術，非一味瘋顛者，決不至敗事。殿下不可久疏，恐冷賢者之心。”燕王點頭道：“是！”忙命人召道衍入內殿相見。
道衍入，燕王問道：“張玉說你有文武異材，一時也難考較。寡人聞古之聖賢，皆明易理。你今既然多才多藝，未知能卜乎？”道衍道：“能卜。臣已知殿下要臣卜問，現帶有卜問之具在此。”隨於袖中取出三個太平銅錢，遞於燕王道：“請殿下自家禱祝。”燕王接了銅錢，暗暗禱祝了，又遞與道衍。
道衍就案上連擲了數次，排成一卦，因說道：“此卦大奇：初利建侯，後變飛龍在天。殿下將來要由王位而做皇帝。”燕王聽了，忽然變色，因叱道：“你這瘋和尚，不要胡說。”道衍又戲顛顛答道：“正是胡說。”也不辭王，竟要出去。
燕王道：“且住，寡人再問你，除卜之外，尚有何能？”道衍笑道：“三教九流、諸子百家，無所不知，任殿下賜問。”此時天色寒甚，丹墀中積雪成冰。燕王因說道：“你這和尚，專說大話。寡人且不問你那高遠之事，隻出一個對子，看你對得來否？”
道衍又瘋瘋顛顛的道：“對得來，對得來。”燕王就在玉案上親書兩句道：
天寒地凍，水無一點不成冰；
書畢，賜與道衍，包含著“水”字加一點，方成“水”（即“冰”）字。
道衍看見，笑了一笑道：“這是小學生對句，有何難哉？”因索筆即對兩句，呈與燕王道：
國亂民愁，王不出頭誰是主？
燕天看見“王”字加一點，是個“主”字，又含著勸進之意，心內甚喜。但要防閑耳目，不敢招攬，假怒道：“這和尚一發胡說，快出去吧。”道衍笑道：“去去去！”遂搖搖擺擺走出去了。
張玉暗暗奏道：“殿下心事，已被這和尚參透。若隻管隱諱，不以實告，豈傾心求賢之道？”燕王道：“事已至此，料也隱瞞不住。”遂於深夜，密帖召道衍入內殿，對他實說道：“寡人隨皇上東征西戰，立了多少功勞。若使懿文太子在世，他是嫡長子，讓他傳位，心也還甘。今不幸薨了。自當於諸子中擇賢繼立，如何卻立允炆一個小子為皇太孫，寡人心實不平。皇上若不諱，寡人決不能株守臣子之位。賢卿前在京，初見時即說以白帽相贈，寡人細思：今已為王，王上加‘白’，是一個‘皇’字；昨又卜做皇帝。未知賢卿，還是戲言，還是實意？”
道衍因正色道：“國家改革，實陰陽升降一大關，必經幾番戰戮，而後大定。惟我朝一驅中原，而即歸命，於理察之，似有一番殺戮在後，方能泄陰陽不盡之敗氣。今觀外患，似無可虞。故皇上不立殿下，而立太孫，正天心留此，以完氣運也。故臣敢屢屢進言。若以臣為戲言，試思取天下何等事，殿下何如主，臣何如人，焉敢戲乎！”
一日，燕王府一個心腹指揮，姓張名玉，是河南祥符人，在元時曾做過樞密知院，後元帝北遁，他便歸順了太祖。生得虎頭燕頷，智勇兼備，太祖愛之。因燕王分封北平，與胡相近，邊防要緊，故賜與燕王，練兵防守。燕王知其為人，遂待以心腹。
這日，有酒在慶壽寺請客，客散了，張玉問道：“我在這寺裏半日，住持是誰？何不來見我？”管事僧答道：“住持法名道衍，有些瘋顛，每日隻是遊行，寺中應酬之事，全不管帳。因他是皇帝差來的，無人敢說他。”
張玉道：“就是皇帝差來，不過是一個和尚，如何這等大？可叫他來見我。”管事僧道：“如今不知往哪裏去了。”剛說完，隻見道衍偏袒一領破衣，歪戴一頂僧帽，高視闊步，走進寺來。
管事僧看見，忙迎著說道：“燕王府張爺在此，老爺禮當接見。”道衍道：“燕府張爺，想是張玉了。他是個豪傑，我正要見他。”遂走進殿來，對著張玉拱手道：“張老先請了。”
張玉此時聽見叫他名字，又說他是豪傑，心下已有幾分鬆動，因假怒道：“你大則大，不過是一個和尚，文不能安邦，武不能定國，如何這等放肆！”道衍笑道：“你這老先兒，也算是一個人物，怎麽不達世務？我雖是一個和尚，若無隆中抱負、渭水才能，也不到這裏來做住持了。”張玉聽了，忙離席施禮道：“老師大才，慕久矣，此特戲耳。”言罷，二人促膝坐談。
道衍文談孔孟，武說孫吳，講得津津有味。把一個張玉說得心花都開，連連點頭道：“我張玉閱人多矣，從未曾見如老師這等學問。明日當與千歲說知，自有優待。”遂別了道衍。
次日，張玉來見燕王，說道：“殿下日日去求訪天下異人，如今有一個異人在目前，怎不刮目？”燕王道：“誰是異人？”張玉道：“慶壽寺住持道衍。臣會日曾見，談天說地，真異人也！”
燕王道：“此僧寡人向亦知他，故招他到此。但他瘋瘋顛顛，恐他口嘴不穩，惹出事來，故暫時疏他。”張玉道：“此人外雖瘋顛，內有權術，非一味瘋顛者，決不至敗事。殿下不可久疏，恐冷賢者之心。”燕王點頭道：“是！”忙命人召道衍入內殿相見。
道衍入，燕王問道：“張玉說你有文武異材，一時也難考較。寡人聞古之聖賢，皆明易理。你今既然多才多藝，未知能卜乎？”道衍道：“能卜。臣已知殿下要臣卜問，現帶有卜問之具在此。”隨於袖中取出三個太平銅錢，遞於燕王道：“請殿下自家禱祝。”燕王接了銅錢，暗暗禱祝了，又遞與道衍。
道衍就案上連擲了數次，排成一卦，因說道：“此卦大奇：初利建侯，後變飛龍在天。殿下將來要由王位而做皇帝。”燕王聽了，忽然變色，因叱道：“你這瘋和尚，不要胡說。”道衍又戲顛顛答道：“正是胡說。”也不辭王，竟要出去。
燕王道：“且住，寡人再問你，除卜之外，尚有何能？”道衍笑道：“三教九流、諸子百家，無所不知，任殿下賜問。”此時天色寒甚，丹墀中積雪成冰。燕王因說道：“你這和尚，專說大話。寡人且不問你那高遠之事，隻出一個對子，看你對得來否？”
道衍又瘋瘋顛顛的道：“對得來，對得來。”燕王就在玉案上親書兩句道：
天寒地凍，水無一點不成冰；
書畢，賜與道衍，包含著“水”字加一點，方成“水”（即“冰”）字。
道衍看見，笑了一笑道：“這是小學生對句，有何難哉？”因索筆即對兩句，呈與燕王道：
國亂民愁，王不出頭誰是主？
燕天看見“王”字加一點，是個“主”字，又含著勸進之意，心內甚喜。但要防閑耳目，不敢招攬，假怒道：“這和尚一發胡說，快出去吧。”道衍笑道：“去去去！”遂搖搖擺擺走出去了。
張玉暗暗奏道：“殿下心事，已被這和尚參透。若隻管隱諱，不以實告，豈傾心求賢之道？”燕王道：“事已至此，料也隱瞞不住。”遂於深夜，密帖召道衍入內殿，對他實說道：“寡人隨皇上東征西戰，立了多少功勞。若使懿文太子在世，他是嫡長子，讓他傳位，心也還甘。今不幸薨了。自當於諸子中擇賢繼立，如何卻立允炆一個小子為皇太孫，寡人心實不平。皇上若不諱，寡人決不能株守臣子之位。賢卿前在京，初見時即說以白帽相贈，寡人細思：今已為王，王上加‘白’，是一個‘皇’字；昨又卜做皇帝。未知賢卿，還是戲言，還是實意？”
道衍因正色道：“國家改革，實陰陽升降一大關，必經幾番戰戮，而後大定。惟我朝一驅中原，而即歸命，於理察之，似有一番殺戮在後，方能泄陰陽不盡之敗氣。今觀外患，似無可虞。故皇上不立殿下，而立太孫，正天心留此，以完氣運也。故臣敢屢屢進言。若以臣為戲言，試思取天下何等事，殿下何如主，臣何如人，焉敢戲乎！”