2008年6月24日，央行宣布降準，幅度是0.5個百分點。
降準這個詞，是我們的老熟人。它隔三差五總要在我們麵前表現一番。每次它出現，都會成為大家追捧的熱點。這次也不例外。
不過告訴大家一個小秘密，我每次看到降準這個詞。第一反應不是它經濟學上的意義，而是他文字學上的有趣。因為它是一個高度濃縮的詞。
漢語的濃縮也是一種極有意思的文化現象。比如2016年巴西的裏約熱內盧奧運會，我們中國人就把後麵幾個字給省了，簡稱裏約奧運會。又比如前幾年有一個比較有名的電影叫做《致我們終將逝去的青春》，後來他的名字就變成了——《致青春》。
而降準這個詞，也是運用了同樣的手法。降準的全稱應該叫做降低存款準備金率。也就是說，所謂“降準”，一是“降”，二是“準”。“降”是降低的意思。“準”呢？“準”是存款準備金率的意思，把六個字縮成一個字。
存款準備金率是什麽意思呢？由於存款準備金率這個詞有點兒長。我們需要把它分成兩部分來理解。
我們先說詞尾的那個“率”字。
這個字在經濟學上使用的頻率非常高。比如我們前麵說過多次的利率、匯率。所謂率，有一個亙古不變的原則，那就是一定是用一個數字除以另一個數字。比如說利率，就是用利息除以本金。比如我有一百塊錢的本金，獲得了五塊錢的利息，那麽就用五除以一百，結果就是5%，這就是利率。所謂匯率，就是在貨幣兌換的過程中用一種貨幣除以另一種貨幣。比如我用一百塊錢人民幣換了15美元，用100除以15，就等於6.5。也就是一美元對人民幣的匯率是6.5。
那麽，這裏的存款準備金率，也一定是用一個數字除以另一個數字。至於是用哪一個數字除以哪一個數字，我們慢慢說來。
“率“字兒說清楚了，那麽什麽是存款準備金呢？
要理解存款準備金，可能要稍稍燒一下下腦子，不過不會太多。因為理解存款準備金就必須要了解一些金融內幕。可以說，當我們把存款準備金這個詞搞明白的時候，我們也就搞明白了很多金融內幕，所以說它非常值得好好搞一搞。
那麽我們現在就來搞一搞這件事。
要搞清楚這件事，就必須從銀行說起。
銀行是幹什麽的呢？它給我們最直觀的感覺就是兩件事，一是存錢，二是貸款。在我們眼中，銀行是非常非常有錢的。因為那麽多的企業，那麽大的資金量，有很多都是從銀行借出來的。在我們腦子裏麵，大概沒有誰比銀行更有錢了，銀行基本上是有錢的代名詞。
那麽，銀行的錢是從哪兒來的呢？或者說，開銀行的人哪兒來那麽多的錢呢？
我想說，開銀行的人有錢不假，但是，他貸款給別人的錢當中絕大部分卻不是他的。他的錢是從哪兒來的呢？
答案還是一個字：借。
是的，你沒有聽錯，還是第十六章反複說過的那個字：借。
可以這麽說，現代的金融現象、金融活動、金融危機，等等。它的根源都來源於這一個“借”字。反過來說，如果我們現在的經濟生活當中沒有了這個“借”字，也就是說我們每個人、每個企業、每個國家的金融活動，全部是基於自己實實在在擁有的金錢，那麽我們所有的金融現象、金融活動、金融危機，全部會是另外一種樣子。
所以這個“借”字很重要。
銀行是在向誰借錢呢？銀行背後的金主是誰呢？
大家不要以為它是一個非常高深莫測的人物。他其實就在我們身邊，因為他就是你，他就是我，他就是我們身邊的親戚朋友，我們所有認識的和不認識的人，見過的和沒見過的人。
為什麽這麽說呢？因為是我們這些人把錢借給了銀行。我們借給銀行的方式就是——我們把錢存進銀行。當我們把錢存進銀行的時候，從經濟和金融學上講，那就是銀行向我們借了錢，因為是銀行欠我們的錢。
為什麽說是銀行欠了我們的錢呢？因為我們存到銀行的錢，有朝一日銀行必須還給我們，所以說是銀行欠我們的錢。啥意思？就是說，我們是債主。我們是黃世仁。而銀行呢？銀行是欠錢的楊白勞。
說到這裏，大家是不是有那麽一點點小小的得意。嗬嗬，不知不覺，原來我們一直是這麽牛，是那麽那麽有錢的銀行的背後金主！不僅如此，還有更讓你得意、讓你更加看扁銀行的事兒。那就是，銀行的所有資金裏麵有多少錢是借的？有多少錢是他自己的呢？
答案是：大約不到10%的錢是他自己的，而超過90%的錢，是他借的。比如中國的銀行的資產負債率大多數都在90%以上。所謂資產負債率，就是說在他的總資產裏麵，有多少錢是負債。所謂負債嘛，就是指借錢。
有人可能急了，說了這麽多，扯了這麽遠，和存款準備金有什麽關係呢？我要說，銀行的這種狀態，和存款準備金的來曆關係很大。
由此說到，你和我這樣的普通人，其實是銀行最大的金主。並進一步說到，由於這個原因，才導致了有存款準備金這麽迴事兒。
你和我成為銀行的金主，成為銀行的債主，又怎麽會跟國家的存款準備金率，扯上關係呢？
這就必須要說到一個生活常識。這個生活常識就是：我們借給銀行的錢，也就是我們存在銀行的錢，我們是要隨時拿迴來的。而且拿迴來的時間是不確定的，也就是說是：隨時。活期存款是這樣。即使是定期存款，也是可以隨時把它變成活期取出來，隻不過我們要損失一點利息而已。
空手套白狼，借雞生蛋。
錢莊的表層，就是玩的這一套路，屬於公開的秘密。
降準這個詞，是我們的老熟人。它隔三差五總要在我們麵前表現一番。每次它出現，都會成為大家追捧的熱點。這次也不例外。
不過告訴大家一個小秘密，我每次看到降準這個詞。第一反應不是它經濟學上的意義，而是他文字學上的有趣。因為它是一個高度濃縮的詞。
漢語的濃縮也是一種極有意思的文化現象。比如2016年巴西的裏約熱內盧奧運會，我們中國人就把後麵幾個字給省了，簡稱裏約奧運會。又比如前幾年有一個比較有名的電影叫做《致我們終將逝去的青春》，後來他的名字就變成了——《致青春》。
而降準這個詞，也是運用了同樣的手法。降準的全稱應該叫做降低存款準備金率。也就是說，所謂“降準”，一是“降”，二是“準”。“降”是降低的意思。“準”呢？“準”是存款準備金率的意思，把六個字縮成一個字。
存款準備金率是什麽意思呢？由於存款準備金率這個詞有點兒長。我們需要把它分成兩部分來理解。
我們先說詞尾的那個“率”字。
這個字在經濟學上使用的頻率非常高。比如我們前麵說過多次的利率、匯率。所謂率，有一個亙古不變的原則，那就是一定是用一個數字除以另一個數字。比如說利率，就是用利息除以本金。比如我有一百塊錢的本金，獲得了五塊錢的利息，那麽就用五除以一百，結果就是5%，這就是利率。所謂匯率，就是在貨幣兌換的過程中用一種貨幣除以另一種貨幣。比如我用一百塊錢人民幣換了15美元，用100除以15，就等於6.5。也就是一美元對人民幣的匯率是6.5。
那麽，這裏的存款準備金率，也一定是用一個數字除以另一個數字。至於是用哪一個數字除以哪一個數字，我們慢慢說來。
“率“字兒說清楚了，那麽什麽是存款準備金呢？
要理解存款準備金，可能要稍稍燒一下下腦子，不過不會太多。因為理解存款準備金就必須要了解一些金融內幕。可以說，當我們把存款準備金這個詞搞明白的時候，我們也就搞明白了很多金融內幕，所以說它非常值得好好搞一搞。
那麽我們現在就來搞一搞這件事。
要搞清楚這件事，就必須從銀行說起。
銀行是幹什麽的呢？它給我們最直觀的感覺就是兩件事，一是存錢，二是貸款。在我們眼中，銀行是非常非常有錢的。因為那麽多的企業，那麽大的資金量，有很多都是從銀行借出來的。在我們腦子裏麵，大概沒有誰比銀行更有錢了，銀行基本上是有錢的代名詞。
那麽，銀行的錢是從哪兒來的呢？或者說，開銀行的人哪兒來那麽多的錢呢？
我想說，開銀行的人有錢不假，但是，他貸款給別人的錢當中絕大部分卻不是他的。他的錢是從哪兒來的呢？
答案還是一個字：借。
是的，你沒有聽錯，還是第十六章反複說過的那個字：借。
可以這麽說，現代的金融現象、金融活動、金融危機，等等。它的根源都來源於這一個“借”字。反過來說，如果我們現在的經濟生活當中沒有了這個“借”字，也就是說我們每個人、每個企業、每個國家的金融活動，全部是基於自己實實在在擁有的金錢，那麽我們所有的金融現象、金融活動、金融危機，全部會是另外一種樣子。
所以這個“借”字很重要。
銀行是在向誰借錢呢？銀行背後的金主是誰呢？
大家不要以為它是一個非常高深莫測的人物。他其實就在我們身邊，因為他就是你，他就是我，他就是我們身邊的親戚朋友，我們所有認識的和不認識的人，見過的和沒見過的人。
為什麽這麽說呢？因為是我們這些人把錢借給了銀行。我們借給銀行的方式就是——我們把錢存進銀行。當我們把錢存進銀行的時候，從經濟和金融學上講，那就是銀行向我們借了錢，因為是銀行欠我們的錢。
為什麽說是銀行欠了我們的錢呢？因為我們存到銀行的錢，有朝一日銀行必須還給我們，所以說是銀行欠我們的錢。啥意思？就是說，我們是債主。我們是黃世仁。而銀行呢？銀行是欠錢的楊白勞。
說到這裏，大家是不是有那麽一點點小小的得意。嗬嗬，不知不覺，原來我們一直是這麽牛，是那麽那麽有錢的銀行的背後金主！不僅如此，還有更讓你得意、讓你更加看扁銀行的事兒。那就是，銀行的所有資金裏麵有多少錢是借的？有多少錢是他自己的呢？
答案是：大約不到10%的錢是他自己的，而超過90%的錢，是他借的。比如中國的銀行的資產負債率大多數都在90%以上。所謂資產負債率，就是說在他的總資產裏麵，有多少錢是負債。所謂負債嘛，就是指借錢。
有人可能急了，說了這麽多，扯了這麽遠，和存款準備金有什麽關係呢？我要說，銀行的這種狀態，和存款準備金的來曆關係很大。
由此說到，你和我這樣的普通人，其實是銀行最大的金主。並進一步說到，由於這個原因，才導致了有存款準備金這麽迴事兒。
你和我成為銀行的金主，成為銀行的債主，又怎麽會跟國家的存款準備金率，扯上關係呢？
這就必須要說到一個生活常識。這個生活常識就是：我們借給銀行的錢，也就是我們存在銀行的錢，我們是要隨時拿迴來的。而且拿迴來的時間是不確定的，也就是說是：隨時。活期存款是這樣。即使是定期存款，也是可以隨時把它變成活期取出來，隻不過我們要損失一點利息而已。
空手套白狼，借雞生蛋。
錢莊的表層，就是玩的這一套路，屬於公開的秘密。